Финансы. Управление финансами

Объявленная в 1965 г. правительством Советского Союза хозяйственная реформа вводила новую систему распределения и использования прибыли с целью повышения заинтересованности работающих на предприятиях В основу реформы (она называлась экономической) были положены следующие принципы:

- усиление принципа хозрасчета предприятий, повышение заинтересованности работников в результатах работы, в связи с чем были повышены размеры поощрения работников за рост прибыли и рентабельности;

- расширение прав предприятий в расходовании средств за счет прибыли и амортизационных отчислений на мероприятия по совершенствованию производства и внедрению новой техники;

- введение платы за пользование производственными фондами, предоставляемыми государством предприятию;

- повышение ответственности за сохранность собственных оборотных средств.

Реформа дала определенные положительные финансовые результаты.

В 1990 г. была провозглашена новая цель экономической реформы — переход к регулируемой рыночной экономике. Она предполагала сочетание плана и рынка и была закреплена в постановлении Верховного Совета СССР “О концепции перехода к регулируемой рыночной экономике в СССР” (июнь 1990 г.). Начать переход была намечено с 1991 г., по окончании 12-й пятилетки.

Однако цель новой экономической реформы, предусматривающей переход в СССР к регулируемому рынку, не была достигнута. 8 декабря 1991 г. руководители трех союзных республик — РСФСР, Украины, Белоруссии втайне от Верховного Совета СССР и народов страны в Беловежской пуще приняли соглашение о роспуске СССР и создании Содружества Независимых Государств (СНГ).

21 декабря в Алма-Ате представители 11 республик поддержали “Беловежское соглашение” о создании СНГ и роспуске СССР. 26 декабря Верховный Совет СССР решением одной палаты (Совета Союза) самоликвидировался. Союзные республики стали суверенными республиками.

В 1991—1992 гг. в России произошла смена политических ориентации. В стране было объявлено о переходе на рыночные отношения, проведении в экономике рыночных реформ.

Прибыль от обычной деятельности определяется как сумма прибыли от операционной (основной) деятельности, доходов от участия в капитале, финансовых и других доходов за минусом расходов от участия в капитале, финансовых и других расходов.

При этом в состав дохода от участия в капитале включается доход, полученный от инвестиций в ассоциированные или совместные предприятия.
В составе других финансовых доходов учитываются дивиденды, проценты и другие доходы, полученные от финансовых инвестиций. В состав других доходов включаются доходы от реализации финансовых инвестиций и внеоборотных активов; неоперационных курсовых разностей и другие доходы, которые возникают в процессе обычной деятельности, но не связанные с операционной деятельностью предприятия.

В финансовых расходах учитываются расходы по уплате процентов за пользование кредитами, полученными за облигациями, выпущенными за финансовой арендой, и другие расходы предприятия, связанные с привлечением заемного капитала.

В расходах от участия в капитале учитываются убытки, вызванные инвестициями в ассоциированные или совместные предприятия.

К другим расходам включаются себестоимость реализации финансовых инвестиций, необратимых активов, имущественных комплексов; расхода от неоперационных курсовых разностей; уценка финансовых инвестиций и внеоборотных активов; другие расходы, которые возникают в процессе обычной деятельности, но не связанные с операционной деятельностью предприятия.

Результат (прибыль, убыток) от чрезвычайных ситуаций определяется как разность между доходами, которые поступили на возмещение причиненных стихийным бедствием потерь, и убытками, вызванными этим бедствием.

При этом в составе чрезвычайных доходов учитываются страховое возмещение, полученное за утраченное имущество вследствие стихийного бедствия, пожара, техногенных аварий; средства, полученные в порядке возмещения расходов от чрезвычайных ситуаций; другие доходы от чрезвычайных ситуаций.

В состав чрезвычайных расходов включаются невозмещенные убытки от потери имущества в результате стихийного бедствия, пожара, техногенных аварий; расхода на мероприятия по предупреждению стихийного бедствия; убытки от других чрезвычайных операций (событий).

Общая прибыль - это сумма прибыли от обычной деятельности предприятия, скорректированная на сумму чрезвычайных доходов и расходов.

Вообще формирование прибыли имеет много аспектов. Прибыль как важнейшая категория рыночных отношений выполняет такие функции: оцениваемую, стимулирующую и хозрасчетную. Вместе с тем не исключенная возможность наделения прибыли и другими функциями. Рассмотрим их.

Оцениваемая функция прибыли заключается в том, что он является основным критерием экономической эффективности производства и использование основных производственных фондов. Эта функция прибыли для предпринимателя является действенным средством контроля за рациональным использованием материальных и трудовых ресурсов.

Рассматривая функцию как степень эффективности производства, необходимо учитывать, что прибыль не совпадает со своей объективной основой — стоимостью дополнительного продукта, а есть ее преобразованной (производной) формой. Для предприятия прибыль означает, во-первых, надбавку к себестоимости продукции, во-вторых — прирост авансированной стоимости.

Для предприятия экономия любой части расходов производства (материальных или трудовых) означает увеличение прибыли, поскольку в нем воплощается результативность расходов как живой, так и машинной работы, т.е. эффективность производства.

Стимулирующая функция прибыли заключается в том, что он является источником материального поощрения работников, расширение производства и решение социальных проблем на предприятиях, а также источником уплаты прямых налогов в бюджет. В этой связи в получении прибыли должны быть заинтересованные как государство, так и предприятия.

Хозрасчетная функция прибыли заключается в том, что хозрасчет как основной метод хозяйствования предприятий предусматривает не только покрытие собственных расходов доходами, а и получение накоплений (прибыли) для стимулирования работников и решение других вопросов. В условиях рыночной экономики получения прибыли ориентирует товаропроизводителя на увеличение объемов производства продукции, снижение расходов на него. Этим достигается как цель предпринимательства, так и удовлетворение общественных нужд.

Абсолютная величина прибыли важна, когда речь идет о финансовых ресурсах, которые могут быть использованы предприятием, обществом. Но для хаpактеpистики эффективности хозяйствования этого показателя недостаточно. Итак, чтобы оценить результаты и эффективность хозяйствования, эффекктивность использования составляющих процесса производства, с помощью которых получена прибыль, ее сумму необходимо отнести к соответствующим показателям. В результате будет получен показатель эффективности, или pентабельность.

Прибыль является экономической категорией. Суть его во многих литературных источниках сводится к тому, что это часть стоимости дополнительного продукта, дополнительный продукт, выраженный в средствах, часть чистого дохода, одна из его форм и т.п.

Прибыль как экономическая категория является денежным выражением стоимости реализованного чистого дохода, основной формой денежных накоплений субъектов хозяйствования. Он характеризует доходность предприятия, окупаемость вложенных расходов и использованного имущества в результате осуществления соответствующих мероприятий.

Сумма полученной прибыли - это показатель, который характеризует результативность деятельности предприятия, т.е. является финансовым результатом его предпринимательской деятельности.

В Хозяйственном кодексе отмечается, что прибыль есть основным обобщающим показателем финансовых результатов хозяйственной деятельности предприятий. Предприятие осуществляет производственную, научно-исследовательскую и коммерческую деятельность с целью получения соответствующего результата.

Прибыль - одно из основных источников финансовых ресурсов предприятий, формирование централизованных и децентрализованных фондов денежных средств. За счет прибыли формируются в значительном объеме бюджетные ресурсы государства, осуществляется финансирование расширения предприятий, социально-культурных мероприятий, материальное стимулирование работников и т.п. В этой связи в получении прибыли должны быть заинтересованные не только трудовые коллективы предприятий, а и государство.

Прибыль как конечный финансовый результат деятельности субъектов хозяйствование формируется в результате взаимодействия многих компонентов как с положительным, так и отрицательным значением.

Общая прибыль предприятия - это конечный результат деятельности предприятия.

Основной составляющей общей прибыли является прибыль от реализации товарной продукции. На его величину влияют как факторы, которые не зависят от деятельности предприятия (изменения государственных регулирующих цен, естественные, транспортные условия и т.п.), так и те, что принадлежат к компетенции предприятий.

Любое государство для осуществления своих функций и достижения определенных государственных социально-экономических задач использует финансы. Важную роль в реализации поставленных целей играет финансовая политика. Через финансовую политику, являющуюся составной частью экономической политики государства, осуществляется воздействие финансов на экономическое и социальное развитие общества.

Таким образом, финансовая политика — это особая сфера деятельности государства, направленная на мобилизацию финансовых ресурсов, их рациональное распределение и эффективное использование для осуществления государством его функций.

Государство является главным субъектом проводимой финансовой политики. Оно разрабатывает стратегию основных направлений финансового развития на перспективу, определяет тактику действий на предстоящий период, определяет средства и пути достижения стратегических задач.

Финансовая стратегия — долговременный курс финансовой политики, рассчитанный на длительную перспективу и предусматривающий решение, как правило, крупномасштабных задач.

Финансовая тактика — это методы решения финансовых задач на важнейших участках финансовой стратегии. Стратегия и тактика финансовой политики взаимосвязаны.

В глобальном плане общими принципами формирования финансовой политики государства являются:

1. Выработка научно обоснованной концепции развития финансов. Она формируется на основе анализа состояния экономики, перспектив ее стабилизации и развития производительных сил и производственных отношений, развития потребностей народного хозяйства и населения страны в финансовых ресурсах.

Целью научно обоснованной концепции развития финансов является наиболее полная мобилизация финансовых ресурсов, необходимых для удовлетворения потребностей развития общества. Она предусматривает создание благоприятных условий для развития промышленного и сельскохозяйственного производства, непроизводственной сферы и предпринимательской деятельности.

2. Концентрация части финансовых ресурсов в централизованных фондах государства. Формирование централизованных фондов денежных средств государства осуществляется с целью обеспечения финансирования расходов на содержание правительства, армии, судебно-исполнительных органов, учреждений образования, здравоохранения, культуры, а также накопления средств на строительство объектов общегосударственного и оборонного значения.

Формирование централизованных фондов денежных средств государства происходит как на стадии первичного распределения национального дохода, так и в ходе перераспределения стоимости совокупного общественного продукта. При первичном распределении национального дохода государство получает в свое распоряжение часть национального дохода в форме налогов (налога на добавленную стоимость, акцизов и др.).

В результате перераспределения в централизованные фонды государства поступает часть прибыли предприятий (государственных, кооперативных), акционерных обществ и личных доходов населения. Централизация части финансовых ресурсов характерна для всех государств.
3. Определение основных направлений использования финансовых ресурсов государства. Целью выработки основных направлений является наиболее эффективное использование ресурсов путем распределения их прежде всего в приоритетные сферы, а также в социальную сферу. Достижение наибольших результатов при наименьших финансовых затратах остается первостепенной задачей как для государства в целом, так и для каждого хозяйствующего субъекта.

4. Осуществление практических действий, направленных на достижение поставленных целей, определение финансового воздействия на развитие экономики. Для этого необходимо функционирование эффективного финансового механизма, который можно определить как совокупность способов организации финансовых отношений. Он включает:

- методы распределения национального дохода;

- способы образования государственных бюджетных фондов (общегосударственного и региональных);

- методы образования государственных целевых фондов;

- виды платежей в бюджет и целевые фонды;

- финансовое планирование и прогнозирование;

- финансовый контроль.

5. Регулирование финансовых отношений с использованием научно обоснованной фискальной политики. Фискальная политика — это политика правительства в области налогообложения и государственных расходов, часть финансовой политики, направленной на пополнение государственной казны. Потребность в разработке такой политики особенно усилилась во второй половине XX в., когда государственные финансы стали играть значительную роль в обеспечении стабильного экономического роста. Фискальная политика как способ финансового регулирования осуществляется с помощью таких мощных рычагов, как налогообложение и государственные расходы (бюджетные расходы).

В процессе деятельности акционерное общество осуществляет определенные расходы, получает выручку и прибыль. Прибыль рассчитывается так же, как и на предприятиях других форм собственности и представляет разность между выручкой от продажи продукции (выполнение работ, предоставление услуг) за вычитанием акцизов, НДС и расходов на производство и продажу этой продукции (выполнение работ, предоставление услуг). Если расходы превышают выручку (без соответствующих налогов), общество несет убытки.

Полученная общая прибыль используется прежде всего для уплаты процентов банка за кредитами, установленных налогов и платежей в бюджет. Прибыль, которая осталась, считается чистой и распределяется на усмотрение акционерного общества. Часть чистой прибыли может направляться на производственное и социальное развитие общества, выплату процентов за облигациями и к резервному фонду.

Чистая прибыль, которая осталась, используется для выплаты дивидендов акционерам. Размеры отчислений от чистой прибыли за указанными направлениями устанавливаются общими собранием акционеров общества. Порядок формирования и использование резервного фонда определяется уставом общества. Средства фонда используются на покрытие непредвиденных убытков акционерного общества. За счет этого фонда в случае недостатка чистой прибыли могут выплачиваться проценты за облигациями и дивиденды за привилегированными акциями, а также искупаться акции у акционеров при отсутствии других средств.

При распределении чистой прибыли за соответствующими направлениями учитывают финансовое состояние акционерного общества.

Одним из показателей, которые характеризуют финансовое состояние акционерного общества и влияют на распределение чистой прибыли, есть доля (величина) прибыли, которая приходится на одну акцию.

С помощью этого показателя можно реально оценить эффективность деятельности акционерного общества, его финансовое состояние.

Величину чистой прибыли на одну акцию можно рассчитать за формулой

Вп = Чп/Н

где Чп — чистая прибыль общества, Н — количество акций, выпущенных обществом.

Увеличение этого показателя свидетельствует об эффективной деятельности акционерного общества, которое гарантирует высокие дивиденды за акциями. Уменьшение же части чистой прибыли на одну акцию свидетельствует о недостатках в использовании акционерного капитала и необходимость основательного анализа деятельности общества.

Об уровне отдачи акционерного капитала можно судить за величиной чистой прибыли на единицу акционерного капитала, который исчисляется по формуле

В= Чп/K

где К - акционерный капитал.

В случае уменьшения отдачи акционерного капитала может явиться вопрос о прекращении деятельности общества.

Прекращение деятельности общества осуществляется путем его реорганизации или ликвидации. Решение о реорганизации общества принимают общие собрание акционеров, а в случаях, предусмотренных законодательством, - антимонопольный комитет или суд.

Реорганизация общества может быть осуществлена путем его слияния и присоединение, деления и выделение других самостоятельных обществ, преобразование на другую организационно-правовую форму.